期权的买方预期标的物市场价格下跌而买入看跌期权，标的物市场价格下跌越多，买方行权可能性越大，行权卖出标的物后获取收益的可能性越大、获利可能越多。（）

标的物市场价格（）对看跌期权空头有利 下列期权为虚值期权的是（ ）。Ⅰ.看涨期权的执行价格低于价格低于其标的物的市场价格Ⅱ.看涨期权的执行价格高于价格高于其标的物的市场价格Ⅲ.看跌期权的执行价格高于价格高于其标的物的市场价格Ⅳ.看跌期权的执行价格低于价格低于其标的物的市场价格 下列金融期权属于实值期权的是（）。Ⅰ.看涨期权协定价格低于金融工具市场价格Ⅱ.看涨期权协定价格高于金融工具市场价格Ⅲ.看跌期权协定价格低于金融工具市场价格Ⅳ.看跌期权协定价格高于金融工具市场价格 当看跌期权的执行价格高于标的物市场价格时，该期权为虚值期权。（ ） 对看跌期权而言，市场价格低于协定价格为实值期权，市场价格高于协定价格为虚值期权。（ ） 当标的物的市场价格在（）时，看跌期权买方将出现亏损（不考虑交易费用） 当标的物的市场价格在（ ）时，看跌期权买方将出现亏损(不考虑交易费用)。 对看跌期权来说，期权合约标的物的市场价格（）执行价格越多，内在价值越大。 关于衍生产品的基本买卖策略说法正确的是（ ）。I买进看涨期权：当交易者预期某金融资产的市场价格将上涨时，可以购买该基础金融工具的看涨期权Ⅱ卖出看涨期权：与买入期权相对应的交易策略是卖出看涨期权III买进看跌期权：当交易者预期某金融资产的市场价格将下跌时，除了可以选择卖出看涨期权外，还可以选择买进看跌期权IV卖出看跌期权：与买入看跌期权相对应的交易策略是卖出看跌期权 就看跌期权而言，期权合约标的物的市场价格高于期权的执行价格越多，内涵价值越大。（　　） 当看跌期权的执行价格低于当时标的物的市场价格时，该期权为虚值期权。 当标的物的市场价格下跌至（）时,将导致看跌期权卖方亏损（不考虑交易费用） 当标的物的市场价格下跌至（）时，将导致看跌期权卖方亏损（不考虑交易费用）。 当标的物的市场价格下跌至（　　）时，将导致看跌期权卖方亏损。（不考虑交易费用） 客户丙是看跌期权的买方，他通过对市场价格变动的分析，认为标的物价格较大幅度下跌的可能性大，所以，他买入看跌期权，并支付一定数额的权利金。（ ） 客户丙是看跌期权的买方，他通过对市场价格变动的分析，认为标的物价格较大幅度下跌的可能性大，所以，他买入看跌期权，并支付一定数额的权利金。（） 实际上，无论是看涨期权还是看跌期权，也无论期权标的物的市场价格处于什么水平，期权的内在价值都必然大于或等于零，而不可能为负值。（） 当标的物得市场价格（）时,对看跌期权多头有利 当标的物的市场价格（ ）时，对看跌期权多头有利。 买进看跌期权的买方收益可用公式表示为（）。（P为市场价格，X为执行价格）